- 海通集團18日公布了資產(chǎn)重組方案
- 海通將轉(zhuǎn)變成光伏發(fā)電設(shè)備制造商
- 與億晶光電100%股權(quán)中等值部分進行資產(chǎn)置換
- 近年來，海通主業(yè)果蔬農(nóng)產(chǎn)品出口業(yè)務(wù)利潤不斷下滑
- 通過重組，海通主業(yè)轉(zhuǎn)向新能源領(lǐng)域
- 如果順利重組，上市公司的資產(chǎn)質(zhì)量和盈利能力將得到明顯提高
海通集團18日公布了資產(chǎn)重組方案。通過資產(chǎn)置換和定向增發(fā)，公司將從食品加工和進出口企業(yè)轉(zhuǎn)變成光伏發(fā)電設(shè)備制造商，從而轉(zhuǎn)向新能源領(lǐng)域。
置入近28億資產(chǎn)
根據(jù)重組方案，海通集團擬以截至2009年9月30日擁有的除民生村鎮(zhèn)銀行600萬股股權(quán)之外的全部資產(chǎn)及負債，預(yù)估值約6.60億元，與常州億晶光電科技有限公司股東持有的億晶光電100%股權(quán)中等值部分進行資產(chǎn)置換。億晶光電100%股權(quán)預(yù)估值約27.99億元。
對于置入資產(chǎn)超過置出資產(chǎn)價值部分，約21.39億元，海通集團向億晶光電股東定向發(fā)行股份進行購買。發(fā)行數(shù)量約25700萬股，發(fā)行價格為公司停牌前20個交易日均價8.31元。
另外，億晶光電股東以取得的置出資產(chǎn)加3，000萬元現(xiàn)金，與海通集團的原大股東陳龍海及其一致行動人進行交換，換取存量股份5，000萬股。
增發(fā)和資產(chǎn)置換后，億晶光電股東荀建華及其一致行動人獲得的海通集團股份比例將超過30%，海通集團實際控制人將變更。
億晶光電設(shè)立于2003年，截至2008年12月31日，億晶光電總資產(chǎn)15.92億元，凈資產(chǎn)8.34億元，2008年實現(xiàn)凈利潤2.79億元。2006-2008年，銷售收入從人民幣1.65億元增長到27.24億元，年復(fù)合增長率306.2%，凈利潤從人民幣6，874萬元增長到2.79億元，年復(fù)合增長率達到100%。受全球金融危機影響，2009年1-7月，億晶光電業(yè)績有所下滑，但是凈利潤仍有8，174萬元，隨著全球經(jīng)濟的逐漸好轉(zhuǎn)，其經(jīng)營狀況已經(jīng)逐步恢復(fù)至正常水平。
轉(zhuǎn)投新能源行業(yè)
海通集團有關(guān)人士介紹，公司最近三年主營業(yè)務(wù)收入穩(wěn)定，但增長緩慢，銷售凈利率低。2008年海通集團實現(xiàn)歸屬于母公司的凈利潤584.22萬元，較2007年下降71.49%，2009年上半年，歸屬于母公司的凈利潤已出現(xiàn)虧損達277.3萬元。
一位券商研究員分析，近年來不斷爆發(fā)農(nóng)產(chǎn)品及食品行業(yè)質(zhì)量安全事件，對農(nóng)產(chǎn)品類公司均帶來不同程度的影響。對海通集團而言，其主營的農(nóng)產(chǎn)品出口業(yè)務(wù)更是受到質(zhì)量安全事件的較大影響，加上原材料價格上漲，導(dǎo)致主營業(yè)務(wù)利潤水平不斷下降。
另外，海通集團參股投資的桐鄉(xiāng)房地產(chǎn)項目出現(xiàn)了較大經(jīng)營虧損，參股投資的杭州灣大橋雖在2008年5月通車，但其投資效益尚未體現(xiàn)，融資發(fā)生的財務(wù)費用仍對公司效益產(chǎn)生較大影響，在未來較長一段時間內(nèi)，公司業(yè)績恐怕難以有較大程度的實質(zhì)性提升。
億晶光電相關(guān)人士表示，公司此前曾希望通過IPO進入資本市場，但由于IPO排隊公司較多，因此公司轉(zhuǎn)而通過重組上市。據(jù)了解，億晶光電已形成較為完善的光伏產(chǎn)業(yè)鏈，成為國內(nèi)僅有的三家擁有垂直一體化產(chǎn)業(yè)鏈且產(chǎn)能在200MW以上的太陽能電池組件生產(chǎn)企業(yè)之一。在產(chǎn)業(yè)鏈、規(guī)模、技術(shù)、市場等多方面積累了較強的競爭優(yōu)勢，尤其是管理團隊有豐富的太陽能行業(yè)經(jīng)驗和管理經(jīng)驗。
重組后，海通集團的主業(yè)將從果蔬農(nóng)產(chǎn)品加工和銷售變更為單晶硅棒、單晶硅（多晶硅）片、太陽能電池片及太陽能電池組件的生產(chǎn)及銷售。市場人士表示，如果能順利完成重組，上市公司的資產(chǎn)質(zhì)量和盈利能力將得到明顯提高。
